octave_packages/econometrics-1.0.8/gmm_obj.m

   1 # Copyright (C) 2003,2004,2005  Michael Creel <michael.creel@uab.es>
   2 #
   3 # This program is free software; you can redistribute it and/or modify
   4 # it under the terms of the GNU General Public License as published by
   5 # the Free Software Foundation; either version 2 of the License, or
   6 # (at your option) any later version.
   7 #
   8 # This program is distributed in the hope that it will be useful,
   9 # but WITHOUT ANY WARRANTY; without even the implied warranty of
  10 # MERCHANTABILITY or FITNESS FOR A PARTICULAR PURPOSE.  See the
  11 # GNU General Public License for more details.
  12 #
  13 # You should have received a copy of the GNU General Public License
  14 # along with this program; If not, see <http://www.gnu.org/licenses/>.
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  17 # The GMM objective function, for internal use by gmm_estimate
  18 # This is scaled so that it converges to a finite number.
  19 # To get the chi-square specification
  20 # test you need to multiply by n (the sample size)
  21 function obj_value = gmm_obj(theta, data, weight, moments, momentargs)
  22
  23         m = average_moments(theta, data, moments, momentargs);
  24
  25         obj_value = m' * weight *m;
  26
  27         if (((abs(obj_value) == Inf)) || (isnan(obj_value)))
  28                 obj_value = realmax;
  29         endif
  30
  31 endfunction